电子行业周报:海力士季报超预期,三星与AMD签署HBM3E供货协议
领 涨 个 股 |
名称 | 相关 | 涨跌幅 |
---|
资 金 流 入 |
名称 | 相关 | 净流入(万) |
---|
投资要点
上周回顾
4月22日-4月26日当周,申万一级行业大部分处于恢复性上涨状态。其中电子行业上涨5.54%,位列第3位。估值前三的行业为综合、国防军工、农林牧渔,电子行业市盈率为48.40,位列第3位。
电子行业细分板块大部分处于景气度上涨状态。估值方面,模拟芯片设计、LED、数字芯片设计估值水平位列前三,光学元件、半导体材料估值排名本周第四、五位。
海力士季报超预期
4月25日,SK海力士发布了2024财年第一季度(截至2024年3月31日)财报,凭借其核心HBM存储系统在技术方面的领导力,一季度营业利润达到2.886万亿韩元,同比扭亏为盈,环比大增734%,远高于分析师预期的1.8万亿韩元,创下2018年以来第二高水平。在财报发布前,SK海力士计划投资约过20万亿韩元(约合146亿美元)在韩国清州市建立一座先进的存储芯片工厂,扩大包括HBM在内的下一代DRAM的产能,以应对快速增长的AI需求。
三星和AMD签署HBM3E供货协议
根据韩媒Bridge Economy报道,三星和AMD公司签署了价值4万亿韩元(约210.8亿元人民币)的HBM3E供货合同。报道称三星和AMD签署的这份合同中,AMD采购三星的HBM,而作为交换三星会采购AMD的AI加速卡。三星日前表示将于今年上半年量产HBM3E12H内存,而AMD预估将会在今年下半年开始量产相关的AI加速卡。
HBM作为AI时代的“必备材料”,其盈利能力是其他DRAM的5~10倍,相关产业链正迎来巨大的发展机遇,建议关注:通富微电、长电科技、雅克科技、联瑞新材、赛腾股份、精智达、拓荆科技、壹石通等。
风险提示
半导体制裁加码,晶圆厂扩产不及预期,研发进展不及预期,地缘政治不稳定,推荐公司业绩不及预期等风险。