计算机:美国AI芯片禁令发布,重申国产算力头部公司份额有望提升
1、临时最终规则发布,升级限制范围,细化限制规则
根据C114通信网,1月14日,拜登政府发布人工智能扩散的临时最终规则,针对AI芯片销售,新的规则将世界各国分为三个梯队:
第一梯队:包括美国和18个主要盟友和伙伴,本国购买芯片无限制,可申请UEVU身份,可以在世界各国部署其全球人工智能计算能力的最多7%;
第二梯队:全球多数国家,每个国家限制购买5万颗先进GPU,若符合相关要求可放宽至10万颗。此外,这些国家可申请获得NVEU,上限将放宽至两年32万颗先进GPU;
第三梯队:包括中国(除中国台湾)、俄罗斯等约22个国家和地区,数据中心出口芯片,将被全面禁止;
豁免条约:计算能力低于1700个高级GPU的芯片订单不需要许可证,也不计入国家芯片上限;
附加规则:此次限制基于2022年10月与2023年10月的芯片控制基础上进行。
2、针对第三梯队国家额外限制,除芯片外部分AI模型也在管控范围内:防止销出的AI芯片被“受关注国家”用于训练先进人工智能系统,但允许其用于电信、银行等通用应用;
限制将高级闭源大模型的模型权重转移给不受信任的参与者。该规则不会以任何方式禁止发布开源大模型的模型权重;
设定安全标准,保护先进的闭源AI大模型,防止被对手非法获取。
3、我们认为,此次规则意在限制包括中国在内的企业在非盟友国家建设大规模AI数据中心,意图阻断中国大陆通过这些渠道获取高端AI芯片的途径,进一步削弱中国大陆获取此类核心技术的能力。此外,随着国内互联网厂商未来推理需求的高增,国产算力厂商有望占据英伟达部分份额,重申建议关注四小龙在内的国产AI芯片厂商:
四小龙:寒武纪、海光信息(中科曙光)、神州数码、景嘉微
存算一体:兆易创新(电子组覆盖)、炬芯科技
网络国产化:盛科通信(通信组覆盖)
风险提示:供应链进一步被约束的风险、AI需求下降的风险、AI应用发展不及预期的风险
标题 | 东财评级 | 评级变动 | 报告日期 | 机构名称 |
---|---|---|---|---|
人工智能行业:DeepSeek如何赋能职场应用?——从提示语技巧到多场景应用 | - | 2025-02-12 | 清华大学 | |
AI:利用生成式AI增强自治系统的安全性、弹性和安全性 | 无 | 2025-02-10 | Technology Innovation Institute | |
计算机:模型平权,聚焦高壁垒Agent:TF3D选股框架 | 增持 | 维持 | 2025-02-10 | 天风证券 |
计算机行业深度研究:为什么DeepSeek最受益方向是云产业链 | 持有 | 维持 | 2025-02-09 | 民生证券 |
计算机周报:国产AI算力或是DeepSeek预期差最大的受益方向 | 持有 | 维持 | 2025-02-09 | 民生证券 |
名称 | 相关 | 2024 预测收益 | 2025 预测收益 | 2026 预测收益 |
---|---|---|---|---|
金山办公 | 详细 股吧 | 3.288 | 4.144 | 5.248 |
中控技术 | 详细 股吧 | 1.598 | 1.951 | 2.372 |
科大讯飞 | 详细 股吧 | 0.249 | 0.406 | 0.566 |
中望软件 | 详细 股吧 | 0.626 | 0.936 | 1.346 |
同花顺 | 详细 股吧 | 2.601 | 3.173 | 3.581 |
恒生电子 | 详细 股吧 | 0.785 | 0.920 | 1.091 |
达梦数据 | 详细 股吧 | 4.819 | 6.075 | 7.526 |
国能日新 | 详细 股吧 | 1.070 | 1.412 | 1.832 |
万兴科技 | 详细 股吧 | 0.272 | 0.500 | 0.676 |
深信服 | 详细 股吧 | 0.588 | 0.859 | 1.169 |
用友网络 | 详细 股吧 | -0.001 | 0.098 | 0.182 |
天融信 | 详细 股吧 | 0.151 | 0.232 | 0.302 |
广联达 | 详细 股吧 | 0.293 | 0.450 | 0.562 |
软通动力 | 详细 股吧 | 0.644 | 0.824 | 1.031 |
鼎捷数智 | 详细 股吧 | 0.657 | 0.811 | 1.005 |