方正证券承销保荐有限责任公司 关于甬矽电子(宁波)股份有限公司 2023 年度持续督导跟踪报告 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市 规则（2024 年 4 月修订）》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号— 持续督导（2023 年 8 月修订）》等有关法律、法规的规定，方正证券承销保荐 有限责任公司（以下简称“保荐机构”）作为甬矽电子(宁波)股份有限公司（以 下简称“甬矽电子”“公司”“上市公司”）首次公开发行股票并在科创板上市 的保荐机构，负责甬矽电子上市后的持续督导工作。 2023 年度持续督导期间，保荐机构对甬矽电子持续督导情况如下： 一、持续督导工作情况 序号 工作内容 持续督导情况 建立健全并有效执行持续督导工作制度，并针对 保荐机构已建立健全并有效执行 1 具体的持续督导工作制定相应的工作计划 了持续督导制度，并制定了相应的 工作计划 根据中国证监会相关规定，在持续督导工作开始 保荐机构已与甬矽电子签订《持续 2 前，与上市公司签署持续督导协议，明确双方在 督导协议》，该协议明确了双方在 持续督导期间的权利义务，并报上海证券交易所 持续督导期间的权利和义务 备案 持续督导期间，按照有关规定对上市公司违法违 2023 年度，甬矽电子在持续督导期 3 规事项公开发表声明的，应于披露前向上海证券 间未发生按有关规定需保荐机构 交易所报告，并经上海证券交易所审核后在指定 公开发表声明的违法违规情况 媒体上公告 持续督导期间，上市公司或相关当事人出现违法 违规、违背承诺等事项的，应自发现或应当自发 2023 年度，甬矽电子在持续督导期 4 现之日起五个工作日内向上海证券交易所报告，间未发生违法违规或违背承诺等 报告内容包括上市公司或相关当事人出现违法 事项 违规、违背承诺等事项的具体情况，保荐人采取 的督导措施等 保荐机构通过日常沟通、定期或不 5 通过日常沟通、定期回访、现场检查、尽职调查 定期回访、现场检查、尽职调查等 等方式开展持续督导工作 方式，了解甬矽电子经营情况，对 甬矽电子开展持续督导工作 6 督导上市公司及其董事、监事、高级管理人员遵 在持续督导期间，保荐机构督导甬 守法律法规、部门规章和上海证券交易所发布的 矽电子及其董事、监事、高级管理 序号 工作内容 持续督导情况 业务规则及其他规范性文件，并切实履行其所做 人员遵守法律法规、部门规章和上 出的各项承诺 海证券交易所发布的业务规则及 其他规范性文件，切实履行其所做 出的各项承诺 督导上市公司建立健全并有效执行公司治理制 保荐机构督促甬矽电子依照相关 7 度，包括但不限于股东大会、董事会、监事会议 规定健全完善公司治理制度，并严 事规则以及董事、监事和高级管理人员的行为规 格执行公司治理制度 范等 督导上市公司建立健全并有效执行内控制度，包 保荐机构对甬矽电子的内控制度 括但不限于财务管理制度、会计核算制度和内部 的设计、实施和有效性进行了核 8 审计制度，以及募集资金使用、关联交易、对外 查，甬矽电子的内控制度符合相关 担保、对外投资、衍生品交易、对子公司的控制 法规要求并得到了有效执行，能够 等重大经营决策的程序与规则等 保证公司的规范运行 督导上市公司建立健全并有效执行信息披露制 保荐机构督促甬矽电子严格执行 9 度，审阅信息披露文件及其他相关文件，并有充 信息披露制度，审阅信息披露文件 分理由确信上市公司向上海证券交易所提交的 及其他相关文件 文件不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏 对上市公司的信息披露文件及向中国证监会、上 海证券交易所提交的其他文件进行事前审阅，对 存在问题的信息披露文件及时督促公司予以更 正或补充，公司不予更正或补充的，应及时向上 保荐机构对甬矽电子的信息披露 10 海证券交易所报告；对上市公司的信息披露文件 文件进行了审阅，不存在应及时向 未进行事前审阅的，应在上市公司履行信息披露 上海证券交易所报告的情况 义务后五个交易日内，完成对有关文件的审阅工 作，对存在问题的信息披露文件应及时督促上市 公司更正或补充，上市公司不予更正或补充的， 应及时向上海证券交易所报告 关注上市公司或其控股股东、实际控制人、董事、 监事、高级管理人员受到中国证监会行政处罚、2023 年度，甬矽电子及其控股股 11 上海证券交易所纪律处分或者被上海证券交易 东、实际控制人、董事、监事、高 所出具监管关注函的情况，并督促其完善内部控 级管理人员未发生该等事项 制制度，采取措施予以纠正 持续关注上市公司及控股股东、实际控制人等履 12 行承诺的情况，上市公司及控股股东、实际控制 2023 年度，甬矽电子及其控股股东 人等未履行承诺事项的，及时向上海证券交易所 不存在未履行承诺的情况 报告 关注公共传媒关于上市公司的报道，及时针对市 场传闻进行核查。经核查后发现上市公司存在应 13 披露未披露的重大事项或与披露的信息与事实 2023 年度，甬矽电子不存在应及时 不符的，及时督促上市公司如实披露或予以澄 向上海证券交易所报告的情况 清；上市公司不予披露或澄清的，应及时向上海 证券交易所报告 序号 工作内容 持续督导情况 发现以下情形之一的，督促上市公司做出说明并 限期改正，同时向上海证券交易所报告：（一） 涉嫌违反《上市规则》等相关业务规则；（二） 证券服务机构及其签名人员出具的专业意见可 2023 年度，甬矽电子未发生相关情 14 能存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏等违法 形 违规情形或其他不当情形；（三）公司出现《保 荐办法》第七十一条、第七十二条规定的情形； （四）公司不配合持续督导工作；（五）上海证 券交易所或保荐人认为需要报告的其他情形 制定对上市公司的现场检查工作计划，明确现场 保荐机构已制定对上市公司的现 15 检查工作要求，确保现场检查工作质量 场检查工作计划，明确现场检查工 作要求，确保现场检查工作质量 上市公司出现下列情形之一的，保荐机构、保荐 代表人应当自知道或者应当知道之日起 15 日内 进行专项现场核查：（一）存在重大财务造假嫌 16 疑；（二）控股股东、实际控制人、董事、监事 2023 年度，甬矽电子不存在需要专 或者高级管理人员涉嫌侵占上市公司利益；（三）项现场检查的情形 可能存在重大违规担保；（四）资金往来或者现 金流存在重大异常；（五）上海证券交易所或者 保荐机构认为应当进行现场核查的其他事项 二、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况 无。 三、重大风险事项 （一）业绩大幅下滑或亏损风险 2023 年，受外部经济环境及行业周期波动影响，全球终端市场需求依旧较 为疲软，下游需求复苏不及预期，公司所处的封测环节亦受到一定影响。根据世 界半导体贸易统计组织（WSTS）发布的数据，2023 年全球半导体市场规模估计 为 5,201 亿美元，同比下降 9.4%，较 2022 年出现下滑。在多重因素影响下，公 司报告期内实现营业收入 239,084.11 万元，同比增加 9.82%；公司归属上市公司 股东的净利润为-9,338.79 万元，同比减少 167.48%。公司预计 2024 年营收规模 将持续提升，由此带来的规模效应亦会对盈利能力产生正面影响，但若未来半导 体产业持续低迷或公司投资项目产能爬坡不及预期，公司业绩可能出现不及预期 或亏损的风险。 （二）核心竞争力风险 集成电路市场的快速发展和电子产品的频繁更新换代，使得公司必须不断加快技术研发和新产品开发步伐，如果公司技术研发能力和开发的新产品不能够满足市场和客户的需求，公司将面临技术研发和新产品开发失败的风险。 针对上述风险，公司未来将紧跟半导体行业技术发展趋势，及时了解和深入分析市场发展和客户需求的变化，加大集成电路先进封装技术的研发和产业化，分散和化解市场及研发风险。 （三）经营风险 1、原材料价格波动的风险 公司主要原材料包括基板、引线框架、镀钯铜丝、塑封树脂、导电胶等。报告期内，公司主营业务成本中直接材料占比较高，因此原材料的价格波动会给公司毛利带来较大影响。 公司原材料价格受市场供求变化、宏观经济形势波动等因素的影响，若未来公司原材料价格出现大幅波动，而公司产品售价不能及时调整，将给公司的盈利能力造成不利影响。 2、客户集中度较高的风险 报告期内，公司前五大客户的营业收入占公司营业收入的比例为 38.38%，客户集中度相对较高。若未来公司与下游主要客户合作出现不利变化，或原有客户因市场竞争加剧、宏观经济波动以及自身产品等原因导致市场份额下降，且公司未能及时拓展新客户，则公司将会存在收入增速放缓甚至下降的风险。 （四）财务风险 1、存货跌价风险 公司封装所需要的原材料品类较多，且基板、专用引线框架等主要原材料交付周期受市场供需关系影响波动较大。公司为了应对原材料供应的波动性，通常会根据客户订单预测情况备有一定量的安全库存。2020 年至 2023 年，公司存货 账面价值分别为 9,376.12 万元、27,887.65 万元、32,057.30 万元和 35,785.55 万元， 在产品组成。2020 年至 2023 年，公司各期计提存货跌价准备金额分别为 81.57万元、164.81 万元、352.26 万元和 753.53 万元。针对存货中原材料余额较高的情况，公司会通过生产计划和供应链管理促使原材料库存保持合理水平。若市场环境发生重大变化，公司未能及时调整库存水平，则可能出现存货跌价的风险。 2、毛利率波动风险 公司主营业务毛利率存在较大波动。公司产品毛利率同产能利用率、主要原材料价格波动、市场供需关系等经营层面变化直接相关。同时，由于公司封装产品型号众多，不同型号产品在生产加工工艺和所需原材料构成均存在一定差异，因此产品结构变化也会对公司主营业务毛利产生较大影响